การค้าเคมีระหว่างจีนและสหรัฐฯ จะไปทางไหนท่ามกลางการเพิ่มขึ้นของภาษีศุลกากร?

เมื่อวันที่ 2 เมษายน 2025 โดนัลด์ ทรัมป์ได้ลงนามในคำสั่งฝ่ายบริหารเรื่อง “ภาษีศุลกากรแบบตอบแทน” สองฉบับที่ทำเนียบขาว โดยกำหนด “ภาษีศุลกากรพื้นฐานขั้นต่ำ” 10% กับคู่ค้ากว่า 40 รายที่สหรัฐฯ มีการขาดดุลการค้า จีนเผชิญกับภาษีศุลกากร 34% ซึ่งเมื่อรวมกับอัตราภาษี 20% ที่มีอยู่เดิมแล้ว จะรวมเป็น 54% เมื่อวันที่ 7 เมษายน สหรัฐฯ ได้เพิ่มความตึงเครียด โดยขู่ว่าจะขึ้นภาษีสินค้าจีนอีก 50% เริ่มตั้งแต่วันที่ 9 เมษายน รวมถึงการขึ้นภาษีสามครั้งก่อนหน้านี้ สินค้าส่งออกของจีนไปยังสหรัฐฯ อาจเผชิญกับภาษีสูงถึง 104% เพื่อตอบโต้ จีนจะกำหนดภาษีศุลกากร 34% สำหรับสินค้าที่นำเข้าจากสหรัฐฯ ผลกระทบต่ออุตสาหกรรมเคมีในประเทศอย่างไร?

ตามข้อมูลปี 2024 เกี่ยวกับการนำเข้าสารเคมี 20 อันดับแรกของจีนจากสหรัฐฯ ผลิตภัณฑ์เหล่านี้มีความเข้มข้นเป็นหลักในโพรเพน โพลีเอทิลีน เอทิลีนไกลคอล ก๊าซธรรมชาติ น้ำมันดิบ ถ่านหิน และตัวเร่งปฏิกิริยา ซึ่งส่วนใหญ่เป็นวัตถุดิบ สินค้าแปรรูปขั้นต้น และตัวเร่งปฏิกิริยาที่ใช้ในการผลิตสารเคมี ในจำนวนนี้ ไฮโดรคาร์บอนอะไซคลิกอิ่มตัวและโพรเพนเหลวคิดเป็น 98.7% และ 59.3% ของการนำเข้าของสหรัฐฯ โดยมีปริมาณถึง 553,000 ตันและ 1.73 ล้านตันตามลำดับ มูลค่าการนำเข้าโพรเพนเหลวเพียงอย่างเดียวสูงถึง 11,110 ล้านดอลลาร์ แม้ว่าน้ำมันดิบ ก๊าซธรรมชาติเหลว และถ่านโค้กจะมีมูลค่าการนำเข้าสูงเช่นกัน แต่สัดส่วนของทั้งสองนี้อยู่ต่ำกว่า 10% ทำให้สามารถทดแทนได้มากกว่าผลิตภัณฑ์เคมีอื่นๆ ภาษีศุลกากรซึ่งกันและกันอาจเพิ่มต้นทุนการนำเข้าและลดปริมาณสินค้าอย่างโพรเพน ซึ่งอาจทำให้ต้นทุนการผลิตเพิ่มขึ้นและทำให้อุปทานสำหรับผลิตภัณฑ์ปลายน้ำตึงตัวขึ้น อย่างไรก็ตาม ผลกระทบต่อการนำเข้าน้ำมันดิบ ก๊าซธรรมชาติ และถ่านโค้ก คาดว่าจะมีจำกัด

ในด้านการส่งออก สินค้าเคมีภัณฑ์ 20 อันดับแรกของจีนที่ส่งออกไปยังสหรัฐฯ ในปี 2024 ได้แก่ พลาสติกและผลิตภัณฑ์ที่เกี่ยวข้อง เชื้อเพลิงแร่ น้ำมันแร่และผลิตภัณฑ์กลั่น สารเคมีอินทรีย์ สารเคมีเบ็ดเตล็ด และผลิตภัณฑ์ยาง พลาสติกเพียงอย่างเดียวคิดเป็น 12 ใน 20 อันดับแรก โดยมีมูลค่าการส่งออก 17,690 ล้านดอลลาร์ การส่งออกสารเคมีไปยังสหรัฐฯ ส่วนใหญ่คิดเป็นสัดส่วนน้อยกว่า 30% ของทั้งหมดของจีน โดยถุงมือโพลีไวนิลคลอไรด์ (PVC) คิดเป็นสัดส่วนสูงสุดที่ 46.2% การปรับภาษีอาจส่งผลกระทบต่อพลาสติก เชื้อเพลิงแร่ และผลิตภัณฑ์ยาง ซึ่งจีนมีส่วนแบ่งการส่งออกค่อนข้างสูง อย่างไรก็ตาม การดำเนินงานทั่วโลกของบริษัทจีนอาจช่วยบรรเทาผลกระทบจากภาษีได้

ท่ามกลางสถานการณ์ภาษีศุลกากรที่เพิ่มสูงขึ้น ความไม่แน่นอนของนโยบายอาจส่งผลกระทบต่อความต้องการและราคาของสารเคมีบางชนิด ในตลาดส่งออกของสหรัฐฯ สินค้าที่มีปริมาณมาก เช่น ผลิตภัณฑ์พลาสติกและยางรถยนต์ อาจเผชิญกับแรงกดดันอย่างมาก สำหรับการนำเข้าจากสหรัฐฯ วัตถุดิบจำนวนมาก เช่น โพรเพนและไฮโดรคาร์บอนอะไซคลิกอิ่มตัว ซึ่งพึ่งพาซัพพลายเออร์ในอเมริกาเป็นอย่างมาก อาจได้รับผลกระทบอย่างเห็นได้ชัดต่อเสถียรภาพด้านราคาและความมั่นคงในการจัดหาผลิตภัณฑ์เคมีปลายน้ำ